З початком повномасштабної війни сотні тисяч українців опинилися між двома фінансовими світами — Україною та країнами Європейського Союзу. Це породжує нові виклики: подвійні витрати, доходи в різних валютах та питання, де зберігати й інвестувати кошти — в Україні чи за кордоном.
Про це розповідає ProIT
Особливості інвестування для українців за кордоном
Плануючи інвестиції у Європі, важливо врахувати чотири ключові аспекти:
- Подвійне оподаткування. Може виникнути обов’язок сплачувати податки як у країні проживання, так і в Україні.
- Недекларування доходів від інвестицій. Ігнорування податкового обов’язку в ЄС є серйозним порушенням, адже завдяки системі обміну податковою інформацією (CRS), податкові органи можуть легко отримати відомості від брокерів і банків.
- Обмежений доступ до фінансових інструментів. Деякі брокери встановлюють додаткові вимоги або обмеження щодо обслуговування громадян України. Перед відкриттям рахунку варто попередньо дізнатися умови співпраці.
- Проблеми передачі спадщини та доступу до активів. У разі непередбачених обставин спадкоємці можуть втратити доступ до іноземних рахунків або активів.
Де інвестувати вигідніше: локальні чи міжнародні ринки
Вибір брокера та інвестиційних інструментів залежить від податкового резидентства. Українці, які стали резидентами ЄС, можуть відкрити брокерські рахунки у європейських компаніях, наприклад XTB або Degiro, але часто для цього потрібна резидентська карта. Альтернативою є американський Interactive Brokers, який відкриває рахунки українцям навіть без європейського резидентства.
«Обираючи інвестиційні інструменти, звертайте увагу, чи відповідають вони терміну та валюті ваших встановлених цілей».
Якщо ваша фінансова мета пов’язана з життям у Європі, інвестуйте в активи у євро — це дозволить уникнути валютних ризиків. Для короткострокових цілей (1–3 роки) підійдуть місцеві інструменти, наприклад банківські депозити або державні облігації. Для середньо- і довгострокових інвестицій доцільно використовувати фондовий ринок і пасивні ETF-фонди.
Резиденти ЄС мають доступ до європейських ETF (Irish ETFs), тоді як придбати американські US ETFs вони не зможуть, однак окремі акції американських компаній купити дозволено.
Змінюючи податкове резидентство, необхідно враховувати податкові наслідки при інвестиціях у фінансові інструменти інших країн. Наприклад, інвестуючи в українські ОВДП, податок із доходу доведеться сплачувати в країні нового резидентства. Не рекомендується одночасно інвестувати у двох країнах, якщо існує ризик подвійного оподаткування.
Практичний кейс: шлях інвестора з Португалії
Михайло, який мешкає у Португалії, разом із планерами iPlan визначив конкретні фінансові цілі, їхню вартість і строки досягнення:
- Резервний фонд — €21 000;
- Фінансова свобода — щорічний пасивний дохід €48 000 від 52 до 80 років;
- Іпотека (перший внесок) — €21 000 у 2026 році;
- Сплата податків — €10 000 у 2025 році.
Для кожної мети розробили фінансовий план і підібрали відповідний портфель інструментів. Для накопичення капіталу на фінансову незалежність Михайло відкрив рахунок у Interactive Brokers, інвестуючи у три UCITS ETFs EUR: акції світових компаній, глобальні облігації та золото.
Для першого внеску на іпотеку обрали ліквідні інструменти у Trade Republic (Німеччина) із ставкою 2,25% річних. Резервний фонд розмістили на накопичувальному рахунку з дохідністю до 2%, а кошти на податки — на депозиті та брокерському рахунку під 2,5%.
Десять кроків до початку інвестування за кордоном
- Сформуйте резервний фонд на 6-12 місяців витрат.
- Ознайомтесь із пенсійними програмами у країні проживання — вони часто мають податкові пільги.
- Проведіть аудит доходів і витрат, визначте суму для інвестування. Не забудьте оформити медичне страхування.
- Поставте чіткі фінансові цілі та розрахуйте строки для їх досягнення.
- Визначте власний ризик-профіль і інвестуйте відповідно до нього.
- Розробіть фінансовий план: оберіть обсяги інвестицій, дохідність і строки.
- Виберіть інвестиційні інструменти, диверсифікуйте вкладення за класами активів, галузями та регіонами.
- Оберіть надійного брокера та відкрийте рахунок — Interactive Brokers може бути хорошим варіантом для українців за кордоном.
- Поповніть рахунок, наприклад, через український банк чи Revolut, і починайте інвестувати згідно з планом.
- Регулярно переглядайте та коригуйте фінансовий план, однак уникайте надмірного активного трейдингу — інвестування це стратегія на довгу дистанцію.
Українці, які прагнуть розібратися в інвестиційних можливостях за кордоном, можуть скористатися допомогою професійних фінансових планерів iPlan. Експерти допоможуть скласти індивідуальний фінансовий план відповідно до країни проживання та життєвих цілей, а також супроводжуватимуть на шляху до фінансової незалежності.
Корисну інформацію про інвестиції для українців у Європі можна знайти у випусках «Інвестиції без кордонів у Європі». Тут пояснюють нюанси інвестування в ETF, акції, нерухомість, податкову оптимізацію, страхування життя та здоров’я — це практичні знання для збереження й примноження капіталу.
